Отечественный рынок кредитования продолжает охлаждаться, причем потребительского – совершенно невероятными темпами. В феврале банки одобрили всего 4% заявок на потребзаймы, тогда как в том же месяце прошлого года показатель составил 29%. С ипотекой также наблюдается тренд на снижение: в феврале доля отклоненных обращений за новыми жилищными кредитами достигла 56,2%, против 49,9% в декабре 2024-го.
Фото: Алексей Меринов
тестовый баннер под заглавное изображение
Показатель в 4% оказался самым низким за всю историю ведения подобной статистики. Речь идет о критическом уровне падения по сравнению с цифрами за январь-февраль 2024 года, рассказал директор кредитного направления «Сравни» Магомед Гамзаев. При этом, по его словам, в феврале 2025-го количество заявок на потребительские кредиты со стороны россиян выросло на 89% по сравнению с февралем 2024-го. Случай беспрецедентный, заметил специалист.
Что касается ипотеки, в начале текущего года российские банки начали активнее отказывать по заявкам клиентов-физлиц на жилищные займы, следует из статистики Национального бюро кредитных историй (НБКИ). В принципе, доля отказов в январе-феврале не выглядит аномально высокой, как в случае с потребительскими кредитами — цифры соответствуют средним значениям 2024 года. Однако в январе 2025-го показатель прибавил сразу 6,3%, хотя до этого снижался на протяжении пяти месяцев подряд.
Опрошенные «365NEWS» эксперты сходятся во мнении – всё дело в жестких, фактически запретительных мерах Банка России. Рекордно высокая (21%) ключевая ставка в сочетании с разного рода лимитами и ограничениями для высокорисковых заемщиков делают свое дело. Во всяком случае, со стороны банков явно снижается аппетит к риску, недостатка в котором в прежние годы не наблюдалось.
«Основная причина происходящего – существенное ужесточение кредитной политики банков (вслед за действиями ЦБ) на фоне макроэкономической нестабильности, — констатирует финансовый аналитик BitRiver Владислав Антонов. – Они стали гораздо осторожнее подходить к оценке финансовых возможностей заемщиков. Падение за год показателя одобряемости потребительских кредитов с 27% до 4% говорит о критическом сжатии доступности заемных средств. А рост заявок на 89% — о том, что часть россиян вынуждена искать дополнительные источники средств на фоне инфляции и отставания доходов. В случае с ипотекой тренд схожий: доля отказов выросла из-за высоких требований к первоначальному взносу (около 50% стоимости жилья) и возросшей долговой нагрузки населения».
Оба тренда будут усиливаться. По словам Антонова, на это указывает несколько факторов. Во-первых, с 1 июля 2025 года ЦБ вводит макропруденциальные лимиты (МПЛ) по ипотечным кредитам, предоставляемым заемщикам с показателем долговой нагрузки (ПДН) выше 80%. Это похоже на то, как родители могут ограничивать карманные расходы ребенка. Причем «родитель» — это регулятор, а «ребенок» — банковская система. Логика простая: не дать питомцам наделать долговых глупостей. Во-вторых, банки уже исчерпали пул наиболее благонадежных заемщиков и проявляют максимальную избирательность.
Единственный позитивный момент – рост популярности кредитов под залог недвижимости (КПЗН), которые предлагают более лояльные условия. Однако этот временный инструмент не способен серьезно повлиять на рынок кредитования, с его сложившейся структурной неэффективностью.
«Банки не верят в скорое снижение ставки ЦБ, понимая, что как минимум до конца года она недалеко уйдет от текущей отметки, — говорит директор Центра исследований социальной экономики Алексей Зубец. – В противном случае доля отказов была бы существенно ниже. Условия кредитования сегодня фактически запретительные. Если человек хочет взять потребительский кредит по безумной ставке в 25-30% годовых, это означает две вещи: с деньгами у него совсем плохо и велика вероятность, что он не вернет долг. Кстати, склонность населения к заимствованиям стала падать еще в 2021 году. Люди со свободными деньгами, которые представляют интерес для банков, размещают свои средства на депозитах».
С ипотекой примерно та же история. Разумеется, рассуждает Зубец, речь идет не столько о льготной (охватывает две социальные категории — многодетные семьи и ветераны СВО), сколько о рыночной. Сегодня это, как правило, короткий формат. Допустим, человеку, покупающему квартиру, не хватает одной трети суммы, он её берет в кредит по ставке в 20% годовых (потеря на короткой временной дистанции не критична), выплатив первоначальный взнос и заранее зная, что рассчитается с банком в течение года или двух. А если у заемщика мало денег, то он даже льготный кредит не потянет. Банки учитывают в своей политике все эти вещи.
«Макропруденциальные надбавки от ЦБ, а также недостаточное возмещение банкам недополученных доходов по субсидированным программам – эти два обстоятельства вынуждают кредитные организации сокращать долю новых выдач по семейной ипотеке, чтобы минимизировать нагрузку на капитал», — отмечает менеджер продукта Ипотека в «Сравни» Екатерина Сташкова.
